Short Hedge Börsenlexikon Vorheriger Begriff: Short Call Nächster Begriff: Short Put

Bei einem Short Hedge handelt es sich um das Eingehen einer Short-Futuresposition, bei welcher der Preis für den Verkauf eines Assets in der Zukunft festgelegt wird. Will zum Beispiel ein Farmer in der Zukunft Weizen verkaufen, so kann er den Preis für Weizen durch einen Short Hedge absichern, indem er einen Futureskontrakt für Weizen in der Short-Position kauft. Dabei ist es üblich, dass der Hedger die Position mit dem Eingehen einer Gegenposition glattstellt und den daraus resultierenden Gewinn zusätzlich zum Verkaufspreis des Assets am Kassamarkt erhält. Durch den Short Hedge ist es also möglich, sich gegen fallende Preise abzusichern. Steigen die Preise jedoch, stellt sich ein Nachteil zur Konkurrenz ein, da sie das Asset zum höheren Preis verkaufen können. Den Gegensatz zum Short Hedge bildet der Long Hedge, bei dem der Kaufpreis für ein Asset in der Zukunft festgelegt wird.