Accounting and Auditing Organization for Islamic Financial Institutions (AAOIFI) Börsenlexikon Vorheriger Begriff: International Islamic Financial Market (IIFM) Nächster Begriff: Hawk Tuah Coin

Die Accounting and Auditing Organization for Islamic Financial Institutions (AAOIFI) ist eine internationale, gemeinnützige Organisation mit Sitz in Manama, Bahrain, die sich auf die Standardisierung von Rechnungslegung, Prüfung, Corporate Governance und Scharia-konformen Finanzpraktiken spezialisiert hat. Sie wurde im Jahr 1991 gegründet und zählt heute zu den wichtigsten Institutionen im Bereich der Islamic Finance, da sie Rahmenwerke und Standards entwickelt, die die Integrität und Konsistenz islamischer Finanzinstitutionen weltweit stärken sollen.

Gründung und Motivation

Die AAOIFI wurde mit dem Ziel ins Leben gerufen, den zunehmenden Bedarf an einheitlichen, glaubwürdigen und scharia-konformen Rechnungslegungs- und Prüfungsstandards für islamische Finanzinstitute zu decken. Zu Beginn des 1990er-Jahre wuchs der Sektor rasant, doch fehlte es an klaren Regeln zur finanziellen Berichterstattung, zur Bilanzierung von Scharia-konformen Finanzinstrumenten und zur rechtlichen Einordnung islamischer Verträge. Die Gründung erfolgte durch eine Initiative führender islamischer Banken, Zentralbanken und Finanzexperten aus verschiedenen islamischen Ländern.

Rolle und Aufgaben der AAOIFI

Die zentrale Aufgabe der AAOIFI besteht in der Entwicklung, Veröffentlichung und Pflege internationaler Standards, die in verschiedenen Teilbereichen des islamischen Finanzsystems zur Anwendung kommen. Dazu gehören:

• Rechnungslegungsstandards (Financial Accounting Standards, FAS)

• Prüfungsstandards (Auditing Standards)

• Governance-Standards (Corporate Governance Standards)

• Ethikstandards (Code of Ethics)

• Scharia-Standards (Shari’ah Standards)

Ziel ist es, die Transparenz, Vergleichbarkeit und Glaubwürdigkeit der Finanzberichterstattung islamischer Institutionen zu fördern und sicherzustellen, dass alle Produkte und Dienstleistungen den Grundsätzen der Scharia entsprechen.

Mitgliederstruktur

Die AAOIFI ist eine interdisziplinäre Organisation, deren Mitglieder aus verschiedenen Sektoren stammen:

• Islamische Banken und Finanzinstitute

• Zentralbanken und Regulierungsbehörden

• Revisions- und Wirtschaftsprüfungsgesellschaften

• Bildungseinrichtungen und Rechtsinstitutionen

Bis 2024 hat die AAOIFI über 200 Mitglieder aus mehr als 45 Ländern, darunter prominente Finanzzentren wie Malaysia, Saudi-Arabien, Bahrain, Vereinigte Arabische Emirate, Indonesien, Pakistan, Südafrika und auch nicht-muslimische Länder wie Großbritannien oder Luxemburg.

Scharia-Standards

Ein Alleinstellungsmerkmal der AAOIFI ist die Entwicklung von Scharia-Standards, die weltweit als maßgebliche Orientierung für die islamische Finanzpraxis gelten. Diese Standards werden durch ein eigenes Gremium, den Shariah Board der AAOIFI, erarbeitet – ein Zusammenschluss international anerkannter islamischer Gelehrter.

Aktuell gibt es über 60 veröffentlichte Scharia-Standards, die Themen wie folgt abdecken:

• Vertragsarten: Murabaha, Ijara, Musharaka, Mudaraba, Salam, Istisna

• Kapitalmarktinstrumente: Sukuk, Islamische Fonds

• Versicherungswesen: Takaful, Re-Takaful

• Scharia-konformes Screening von Investitionen

• Zakat (islamische Vermögensabgabe) und Waqf (Stiftungswesen)

Diese Standards gewährleisten, dass islamische Finanztransaktionen den Prinzipien des islamischen Rechts entsprechen, insbesondere hinsichtlich der Verbote von Zinsen (Riba), übermäßiger Unsicherheit (Gharar) und spekulativen Geschäften (Maysir).

Rechnungslegung und Bilanzierung

Die Financial Accounting Standards (FAS) der AAOIFI definieren Grundsätze zur Bilanzierung und Bewertung islamischer Finanzverträge, die sich von konventionellen Buchführungsstandards unterscheiden. Beispielhafte Inhalte:

• Keine Zinsabgrenzung oder -buchung (da Riba verboten ist)

• Behandlung von Gewinnbeteiligungsverträgen (Mudaraba) als Partnerschaften, nicht als Schuldtitel

• Spezifische Regeln zur Bewertung von Vermögenswerten, etwa bei Sukuk-Strukturen

• Ausweis von Einnahmen aus Handels- und Leasinggeschäften statt aus zinsbasierten Darlehen

Diese Standards unterscheiden sich in vielen Punkten von den International Financial Reporting Standards (IFRS), weshalb viele islamische Finanzinstitutionen ein paralleles Rechnungslegungssystem implementieren müssen, wenn sie international tätig sind.

Governance- und Ethikstandards

Die AAOIFI entwickelt auch Standards zur Corporate Governance islamischer Finanzinstitute. Dazu zählen Regelwerke zur:

• Organisation und Unabhängigkeit von Shariah Boards

• Internen Kontrollsystemen zur Scharia-Überwachung

• Offenlegungspflichten gegenüber Investoren und Kunden

• Integrität und Kompetenz von Führungskräften

• Vermeidung von Interessenskonflikten

Ein weiteres Element ist der AAOIFI Code of Ethics, der ethische Grundsätze für Führungskräfte, Auditoren und Mitarbeiter formuliert – im Sinne von Integrität, Fairness, Verantwortungsbewusstsein und sozialer Verpflichtung.

Bedeutung für Islamic Finance

Die AAOIFI gilt heute als eine der zentralen Institutionen für die Standardisierung und Glaubwürdigkeit des islamischen Finanzwesens. Ihre Arbeit trägt wesentlich dazu bei:

• Regulierungsbehörden in der Entwicklung eigener nationaler Rahmenwerke zu unterstützen

• Islamische Banken bei der Produktentwicklung und Risikosteuerung zu leiten

• Revisoren und Wirtschaftsprüfern Kriterien für die Überprüfung der Scharia-Konformität zu liefern

• Investoren und Kunden mehr Vertrauen durch einheitliche Offenlegungs- und Rechnungslegungspraktiken zu bieten

Mehrere Länder, darunter Bahrain, Pakistan, Sudan und Jordanien, haben AAOIFI-Standards als verpflichtenden Teil ihrer Finanzaufsicht übernommen. In anderen Ländern dienen sie als empfohlene Referenz.

Zusammenarbeit mit anderen Institutionen

Die AAOIFI arbeitet mit zahlreichen internationalen Organisationen zusammen, um die globale Integration islamischer Finanzsysteme zu fördern. Dazu zählen:

• Islamic Financial Services Board (IFSB)

• International Islamic Financial Market (IIFM)

• Basel Committee on Banking Supervision (BCBS)

• International Federation of Accountants (IFAC)

• Weltbank und Internationaler Währungsfonds (IWF)

Diese Kooperationen helfen, islamische Standards in internationale Diskussionen zur Finanzstabilität, Offenlegung und Governance einzubinden.

Herausforderungen und Kritik

Trotz ihrer hohen Akzeptanz sieht sich die AAOIFI mit mehreren Herausforderungen konfrontiert:

• Uneinheitliche Umsetzung: Nicht alle Länder übernehmen die Standards vollständig oder einheitlich.

• Konflikte mit IFRS: Parallelanwendung von AAOIFI und IFRS kann zu bilanziellen Widersprüchen führen.

• Hohe Komplexität: Einige Standards gelten als schwer umsetzbar, insbesondere für kleinere Institute.

• Rechtspluralismus: Unterschiedliche Scharia-Interpretationen erschweren globale Harmonisierung.

Fazit

Die Accounting and Auditing Organization for Islamic Financial Institutions (AAOIFI) ist eine tragende Säule der internationalen Infrastruktur für Islamic Finance. Mit ihren umfangreichen Regelwerken zu Rechnungslegung, Prüfung, Corporate Governance und Scharia-Konformität bietet sie islamischen Finanzinstitutionen eine verlässliche Orientierung in einer zunehmend globalisierten Finanzwelt.

Durch die Standardisierung zentraler Finanz- und Berichtspraktiken fördert die AAOIFI nicht nur Vertrauen und Transparenz, sondern stärkt auch die Wettbewerbsfähigkeit islamischer Finanzmärkte gegenüber konventionellen Systemen. In einer Zeit wachsender Nachfrage nach ethischen und nachhaltigen Finanzlösungen nimmt die Rolle der AAOIFI weiter an Bedeutung zu – als Brückenbauerin zwischen Religion, Wirtschaft und moderner Finanzregulierung.