COVESTRO AG O.N. WKN: 606214 ISIN: DE0006062144 Kürzel: 1COV Forum: Aktien Thema: Hauptdiskussion

Nur weil ein Kurs X in der Vergangenheit nie erreicht wurde, ist das doch kein Gradmesser für die Zukunft. Covestro in 2024 ist vom Produktportfolio und von der Ausrichtung und Effizienz ein anderes Unternehmen als in 2018.

NEW YORK (dpa-AFX) - Das Analysehaus Jefferies hat die Einstufung für Covestro nach Quartalszahlen auf "Buy" mit einem Kursziel von 60 Euro belassen. Das operative Ergebnis (Ebitda) des Kunststoffkonzerns sei klar besser ausgefallen als von ihm erwartet, liege aber etwas unter den Marktschätzungen, schrieb Analyst Chris Counihan in einer am Freitag vorliegenden Studie./ajx/gl

Aisser 2018 bis 96 , aber das war eine einmalige Geschichte... 😉

Ja aber die 70 wurden in rekordjahren nie erreicht.. also 🤷‍♂️

Covestro geht bei normalen Marktbedingungen von einem EBITDA von 2,8 Milliarden € aus, sprich bei € 70 pro Aktie reden wir von einem Faktor von 4,6, was meines Erachtens jetzt nicht wirklich eine Überbewertung darstellt. Wenn die bei Adnoc nicht ganz blöd sind, wissen die das auch.

GUTE ALTE DEUTSCHE CHEMIE. was wir damals schon alles entwickelt haben. Gigantisch dumm das abzugeben

Sorry, falscher Link, hier der richtige zur Präsentation: file://f0113488/Ordnerumleitung$/N134880000000000003/Downloads/Covestro_Q3_2023_Earningscall_Presentation.pdf

https://www.boersennews.de/community/diskussion/covestro-ag-o-n/6289/?comment=true

Bis Ende November geb ich adnoc noch Zeit. Ansonsten würde ich als CEO den Arabern den Rücken zeigen

Das negative Ergebnis pro Aktie resultiert aus einer Reduzierung der deferred tax assets, ohne diese Anpassung wäre das Ergebnis bei 0,64 € pro Aktie gelandet

Die Präsentation zum Call heute Nachmittag ist ganz interessant, zum Beispiel, dass die gesunkenen Verkaufspreise von gesunkenen Einkaufspreisen überkompensiert wurden. Zudem wird weiter in neue Kapazitäten investiert. Wenn Covestro weiter die Effizienz steigert und planvoll die Kapazitäten ausbaut, dann dürfte Covestro meines Erachtens überproportional vom nächsten Boom in der Chemieindustrie profitieren, sprich auch wenn Adnoc abspringen sollten, könnten wir bei entsprechender Konjunkturentwicklung in 2024 auch ohne Adnoc bei einem Aktienkurs von € 70+ landen.

Also wenn die schon Tief in Gesprächen sind, dann kennen die definitiv die Zahlen. Und wie schon hier von anderen geschrieben, günstiger kommst du nicht mehr an dieses Unternehmen. Nächstes Jahr wird es definitiv besser und nicht günstiger. Bin sehr gespannt wann es endlich etwas kommt. Spricht alles für die Übernahme. Ich bin entspannt, da es Spielgeld bei mir ist.

Miserable Zahlen. Werden die Araber aber hoffentlich bereits erwartet haben.

Denke auch, dass Adnoc die Zahlen auch schon vor der Veröffentlichung kannte?

Der **** macht es wie die Merkel: hoffen, dass man einfach alles aussitzen kann und das dann als Politik der ruhigen Hand verkaufen. Industriepolitisch eine komplette Fehlbesetzung der Mann

Operative Zahlen nicht so gut, dafür aber Nettoverschuldung um 400 Millionen € reduziert, was den Equity Value entsprechend um € 2 pro Aktie erhöht. Zudem wird sich in China bald etwas in Sachen Konjunkturprogramm tun, sprich auch für die Chemieindustrie dürfte es bald wieder aufwärts gehen. Ich denke zwar nicht, dass Adnoc bei seinen Investitionsentscheidungen einen Horizont von nur einem oder zwei Quartalen hat, sprich die Q3 Ergebnisse sollten nicht an dem angedachten Kauf ändern, aber auschließen kann man es nicht. Andererseits wird die Konstellation für Adnoc für einen Kompletterwerb meines Erachtens so bald nicht wieder so günstig sein: Chemieindustrie in der Talsohle, Aktienmärkte generell unter Druck = verkaufswillige Aktionäre. Politik will sich mit Nahem Osten wegen Energielieferungen gut stellen = kein Widerstand aus der Politik. Gewerkschaften sehen finanzkräftigen Aktionär, der Investionen und Wachstum schnell finanzieren kann = kein Widerstand von den Gewerkschaften. Bin mal gespannt, ob es heute spätestens in der Telefonkonferenz ein Update zu den Gesprächen mit Adnoc gibt.